Kalpi

Kalpi 是什麼？

Kalpi 是一個規則型投資平台，幫助您建立股票投資組合、進行回測，並使用預定義規則而非自由裁量選擇來投資。其核心目的是將投資組合決策轉化為可測試且可重複的資料驅動策略。

Kalpi 不依賴決策過程中的情緒，而是專注於從策略規則建立自訂股票籃子，並透過回測評估這些規則，然後應用於真實投資組合情境。

主要功能

• 規則型投資組合建構：使用明確規則建立自訂股票籃子，使選股邏輯清晰且可重複。
• 投資組合回測：使用歷史資料測試規則型投資組合，了解策略在投入資金前可能的表現。
• 以策略為先的工作流程：圍繞可更新與重新評估的策略組織投資，而非一次性選股。
• 透過預定義規則降低情緒：使用相同規則集引導投資組合決策，旨在最小化自由裁量變更。

如何使用 Kalpi

1. 定義投資組合規則：指定您希望選股的標準或邏輯。
2. 依規則建構籃子：使用 Kalpi 根據您的策略輸入組建投資組合。
3. 回測投資組合：執行回測，評估您的規則集在歷史上的表現。
4. 持續使用策略：規則設定完成後，將此投資組合方法作為您的投資計畫。

使用情境

• 測試新選股規則：使用特定規則建構籃子、回測，並在結果不符合預期時迭代規則。
• 維持投資組合決策一致性：長期使用相同規則集，減少日常情緒決策影響。
• 為不同目標建立自訂投資組合：設定不同的規則型籃子（例如不同選股標準），並透過回測評估每個。
• 比較策略變異：修改規則邏輯的一部分，回測更新投資組合，並比較不同變異的結果。

常見問題

Kalpi 只用於回測，還是可以用來投資？

Kalpi 作為一個平台，既可用於建立與回測股票投資組合，也可用於使用產生的規則型方法進行投資。

Kalpi 中的「規則型投資」是什麼意思？

在 Kalpi 情境中，這指的是將投資組合建構邏輯定義為決定納入哪些股票的規則，而非純粹自由裁量選股。

使用 Kalpi 需要會寫程式碼嗎？

提供的資訊未指定是否需要程式碼。若有特定需求，請查閱 Kalpi 的文件或網站上的入門說明。

回測會產生什麼樣的輸出？

回測用於評估您的規則型投資組合在歷史上的可能表現。提供的內容未詳述確切指標或格式。

替代方案

• 試算表式規則系統：若偏好手動控制，可在試算表中編碼選股規則，並使用獨立的回測流程；權衡之處在於更多手動設定與較不整合的投資組合工具。
• 專用回測平台：有些工具主要專注策略回測；可能需要額外工作將結果轉化為投資流程。
• 具腳本策略的投資組合管理工具：相較於專注策略建立與測試的規則型投資流程，這些工具可能強調投資組合追蹤與再平衡，策略自動化方式不同。
• 量化研究環境：一般研究環境可用於實作與測試策略，但可能較不專屬於從規則輸入建立與投資股票籃子。